Der allergrößten Herausforderung seines Lebens stellt sich Till Eulenspiegel, als er gegen den Lübecker Bürgermeister Klaas Wüllenwever antritt, um seine Jugendliebe Kathrin, die durch Tills Schuld in dessen Kerkern eingesperrt wurde, zu befreien. Verfolgt von den Schergen seines mächtigen Gegners kümmert Till sich um Kathrins Tochter Marie und übernimmt damit Verantwortung. Doch am Ende wird ihm sein Einsatz reichlich gelohnt: Kathrin kommt frei, Wüllenwever wird entmachtet, Marie entpuppt sich in einem großen Abenteuer als eine wunderbare Gefährtin, die Till wie eine Tochter liebt.